177
Şə
kil 5.15
Гиймятин тясадцфи кямиййятляринин цч мцхтялиф дисперсийалары
цчцн нормал пайланма графикляри
Normal paylanmanın qrafiki özündə “rəngə- bənzər”əyrini-
verilmiş təsadüfi kəniyyətin orta qiymətinə simmetrik olan əyrini əks
etdirir. Başqa şərtlərin sabitliyi halında qiymətin – Y-nin üç təsadüfi
kəmiyyətinin orta həddi üçün ehtimalların – P(Y)-nin belə qrafikləri
şəkil 5.14 də göstərilir.
Üfiqi oxda qiymətlərin təsadüfi kəmiyyətləri, şaquli oxda isə
uyğun qiymətlərin ehtimalları terləşdirilir.
Əgər qiymətin orta həddi deyil, onun dipersiyası dəyişsə, onda
qiymətin bu orta həddə çatması ehtimalı və paylanma əyrisinin bu orta
hədd ətrafında yığılması səviyyəsi dəyişir. Dispersiyanın kiçik
qiymətlərinə normal paylanma qanunun daha “yüksək” və “iti” zirvəsi
uyğun gələcək (Şəkil 5.15).
Qiymətlərin hesablanması üçün göstəricilərin çatışmadığı şəraitdə
baxılan təsadüfi kəmiyyətlərin paylanmasının məhz hansı qanuna tabe
olduğunu aydınlaşdırmaq çətinləşlir.
Buna görə də iqtisadi riskin qiymətləndirilməsində standart
paylanma funksiyalarından - ehtimal nəzəriyyəsində qəbul edilən
funlsiyalardan istifadə olunur. Məsələn, sahibkarlıq riski səviyyəsini
xarakterizə edən itkilərin miqdarını qiymətləndirmək üçün aşağıdakı
mülahizələrdən çıxış etmək gərəkdir.
Itkilərin tamamilə olmayacağı ehtimalını sıfra bərabər hesab
etmək mümkündür. Müstəsna böyük itkilər – ağlabatan həddən yuxarı
itkilər ehtimalı da sıfra bərabərdir. Sıfır və maksimum itkilər arasında
itkilərin daha çox ehtimal olunan hansısa orta həddi mövcuddur.
Ehtimallar əyrisi kəsilməzdir. Bu əyri monoton olaraq, sıfırdan
maksimuma qədər – itkilərin orta həddinə (daha çox gözlənilən) uyğun
gələn L
or
maksimuma qədər yüksəlir, sonra isə monoton olaraq sıfra
qədər – itkilərin yüksək həddinə uyğun olan L
maks
-a qədər azalır.
Itkilərin ehtimalının itkilər səviyyəsindən asılılıq qrafiki P(L) 5.16-cı
şəkildə göstərilir. Qrafik normal paylanma əyrisinə oxşardır.
178
Şə
kil 5.16 Itkilər ehtimalının itkilərin səviyyəsindən asılılığı
Ehtimal münasibətlərinin iqtisadi fəaliyyəti prametrlərinin
qiymətlərindirilməsində
istifadəsinə
başqa
xarakterik
nümunə
qiymətlərin dəyişməsinin təsiri ilə tələbin elastikliyinin təsviri hesab
oluna bilər. Ümumi meyl qiymətlərin yüksəlməsi ilə tələbatın aşağı
düşməsidir. Ancaq bu meyl tələbatın orta kəmiyyətlərinə aiddir. Hər bir
konkret qiymət üçün tələbatın orta kəmiyyətdən müxtəlif
kənarlaşmalarının normal paylanma qanununa tabe olduğunu hesab
etmək mümükündür (Şəkil 5.17)
L
P(L)
P (L
or
)
179
Şə
kil 5.17
Tə
lə
batın elastikliyinin qurulmasında normal paylanma
Sahibkarlıq
riskinin
qiymətləndirilməsinə
nömunə istehsalçı-müəssisə
tərəfindən
orta
bazar
qiymətlərindən yuxarı satış
qiymətinin
müəyyənləşməsidir.
Qiymətin belə artırılması nə
qədər yüksəkdirsə,
Şə
kil 5.18
Orta bazar qiymə
tinin artırılması
halında itkisiz satış
ehtimalları
sahibkarım nəinki arzuladığı əlavə mənfəət əldə etməyəcəyi, hətta artıq
əldə etdiyi gəliri itirəcəyi riski də bir o qədər yüksəkdir (Şəkil 5.18).
P
▲
180
5.18-ci şəklin üfiqi oxunda məhsulun qiymətindən yüksəkliyi
həddləri - ▲Q, şaquli oxunda isə bu qiyməylər üzrə məhsulun itkisiz
realizasiyası ehtimalları yerləşdirilir.
§ 5.4. QTISADI RISKIN AZLDILMASI ÜSULLARI
Beləliklə, iqtisadi riskin kəmiyyət qiymətləndirilməsi özünə üç
mərhələni birləşdirir:
- Problemin həllinin mümkün variantlarının aşkarlanması;
- Qəbul edilmiş qərarların reallaşdırlmasından irəli gələn
mümkün
iqtisadi,
mənəvi,
siyasi
və
s.
nəticələrin
müəyyənləşməsi;
- Riskin inteqral çoxmeyarlı qiymətləndirilməsi.
Situasiyanın qiymətləndirilməsi və qərar qəbulunda praktik
əminlik və ağlabatan əminlik, ağlabatan risk prinsiplərini fərqləndirmək
gərəkdir.
Qarşıya qoyulmuş məqsədlərin əldə edilməsinə praktik əminlik
üçün bu məqsədlərin həyata keçirlməməsi ehtimallarının kifayət qədər
az olmasını bilmək yetərlidir. Qiymətin əmələ gəlməsində qiymətin
hesablamalarda qəbul edilən səviyyədən mümkün kənarlaşmaları
haqqında nəticələrə praktik əmin olmaq gərəkdir.
Bir qayda olaraq, sahibkarlıq fəaliyyətində ağlabatan əminlik və
riski əlverişli sonluq şansının üçdə ikiyə, mümkün müvəffəqiyyətsizlik
şansının üçdə birə bərabər olması halı hesab edilir. Mənfəətin və ya
zərərlərin yaranması faktorlarının normal paylanmasında belə bir qayda
bəlli faktı-bazar parametrinin bu və başqa təsadüfi kəmiyyətinin orta
qiymətdən (riyazi gözləmədən) kənarlaşmasının riyazi gözləmənin
öncədən məlum orta kvadratik kənarlaşmasından (riyazi gözləmənin
dispersiyasının kvadrat kökündən) yüksək olmaması faktını əks etdirir.
Iqtisadi praktikada adətən kənarlaşmaların faizlə verilən faktik,
proqnozlaşdırılan və hesablanmış qiymətlərindən istifadə edilir.
Qiymətin hesablanması üçün adətən əsas kimi variasiya əmsalının
müvafiq qiymətləri qəbul edilir. Ehtimal edilən bazar faktorlarının
normal paylanmasında bu əmsal 2:1-ə təşkil edir.
Tələb olunan rentabellik səviyyəsində ehtimal edilən sahibkarlıq
riski səviyyəsinə azaltmaq üçün aşağıdakılar gərəkdir: