Impact of Fintech on Bank Risk-Taking: Evidence from China

Table 10.

Heterogeneity test between provincial capital cities and non-provincial capital cities.

(1)

Provincial Capitals

(2)

Non-Provincial Capital

Fintech 1

−

0.0122

−

0.0147 **

(

−

1.01)

(

−

2.54)

observations

233

553

Number of banks

41

101

R2

0.403

0.101

Note: ** means significant at the level of 5%. Source: own calculations. Software: Stata.

7.1.2. Heterogeneity of Bank Size

Liu et al.

(

2014

) believe that China’s large banks and small and medium banks are

far from each other in terms of property rights structure, target customers, and policy

constraints. This paper examines the relationship between Fintech and bank risk from the

---

Risks

2021

,

9

, 99

19 of 27

perspective of bank size heterogeneity. Although the research objects of this paper are

regional urban commercial banks and rural commercial banks, in this banking group, the

size of banks also has a large span. To this end, this paper takes the median of bank asset

size as the cut-off point and divides the sample of regional banks into two parts. Banks

greater than or equal to this cut-off point are large-scale banks, while those lower than

this cut-off point are small-scale banks. Considering that the division of bank size does

not control the time effect and individual effect, we select the random effect model for

heterogeneity analysis (The results are shown in Table

11

).