24.
F NANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN R SKLER N N TEL Ğ
ve
DÜZEY (devamı)
b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi (devamı)
Kur riskine duyarlılık
Grup, başlıca ABD Doları ve Avro cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır.
Aşağıdaki tablo Grup’un ABD Doları ve Avro kurlarındaki %10’luk artışa ve azalışa olan duyarlılığını
göstermektedir. %10’luk oran, üst düzey yöneticilere Grup içinde kur riskinin raporlanması sırasında
kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade etmektedir.
Duyarlılık analizi sadece yılsonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu
kalemlerin yılsonundaki %10’luk kur artışının etkilerini gösterir.
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu
Cari Dönem (31 Aralık 2015)
Kar/Zarar
Yabancı paranın
Yabancı paranın
değer kazanması
değer kaybetmesi
ABD Doları kurunun %10 değ
iş
mesi halinde:
1- ABD Doları Net varlık/yükümlülüğü
(12.820.111)
12.820.111
2- ABD Doları riskinden korunan kısım(-)
-
-
3- ABD Doları net etki (1+2)
(12.820.111)
12.820.111
Euro kurunun %10 değ
iş
mesi halinde:
4- EURO Net varlık/yükümlülüğü
(631.935)
631.935
5- EURO riskinden korunan kısım(-)
-
-
6- Avro net etki (4+5)
(631.935)
631.935
Diğ
er döviz kurlarının ortalama %10 değ
iş
mesi halinde
7- Diğ
er döviz varlıkları net etki
-
-
TOPLAM (3+6+7)
(13.452.046)
13.452.046
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu
Önceki Dönem (31 Aralık 2014)
Kar/Zarar
Yabancı paranın
Yabancı paranın
değer kazanması
değer kaybetmesi
ABD Doları kurunun %10 değ
iş
mesi halinde:
1- ABD Doları Net varlık/yükümlülüğü
(13.187.219)
13.187.219
2- ABD Doları riskinden korunan kısım(-)
-
-
3- ABD Doları net etki (1+2)
(13.187.219)
13.187.219
Euro kurunun %10 değ
iş
mesi halinde:
4- EURO Net varlık/yükümlülüğü
(655.376)
655.376
5- EURO riskinden korunan kısım(-)
-
-
6- EURO net etki (4+5)
(655.376)
655.376
Diğ
er döviz kurlarının ortalama %10 değ
iş
mesi halinde
50
25.
RAPORLAMA DÖNEM NDEN SONRAK OLAYLAR
Yoktur. (31 Aralık 2014: Yoktur).
26.
F NANSAL TABLOLARI ÖNEML ÖLÇÜDE ETK LEYEN YA DA
F NANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANAB L R VE ANLAŞ
ILAB L R
OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKL OLAN D Ğ
ER HUSUSLAR
a) 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihli konsolide finansal tablolarda. Grup’un özsermaye açığı Sırasıyla
167.089.352 ve 152.644.194 TL olarak gerçekleşmiştir. Ayrıca aynı tarihler itibarıyla Grup’un kısa vadeli
borçları.likit varlıklarını (dönen varlıklar - stoklar) sırasıyla 170.472.646 ve 97.816.223 TL aşmaktadır. Bu
veriler. Grup’un faaliyetlerini sürdürüp sürekliliğini sağlamasının yeni sermaye teminine ve faaliyetlerini
karlılıkla yürütebilmesine bağlı olduğunu göstermektedir.
b) Grup’un. DRT Kurumsal Finans Danışmanlık Hizmetleri A.Ş. tarafından yapılan marka değerleme
çalışması sonucunda 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla düzenlenen 7 Mart 2014 tarihli Marka Değerleme
Raporu’nda; farklı değerleme yöntemlerinden elde edilen sonuçlar dikkate alınarak “Dardanel” markasının
değerinin 33 ile 42 milyon ABD doları aralığında olduğu belirtilmiştir. Yapılan değerleme neticesinde oluşan
bu değerleme farkları. Grup kayıtlarında muhasebeleştirilmemiş olmakla beraber TTK 376. maddesi gereği
özsermaye hesaplamalarında Grup tarafından dikkate alınmaktadır.
c) Sermaye Piyasası Kurulu’nun 9 Ekim 2009 tarih ve 31/876 sayılı kararında belirtilen hususlara göre
TTK’nın 376’ncı maddesi gereğince hazırlanan 31Aralık 2015 tarihli solo ana ortaklık finansal tablolarında
yer alan özkaynak tutarı 67.307.952 TL (31 Aralık 2014: 37.017.344 TL) olup söz konusu özkaynak tutarı
Grup’un 53.281.753 TL tutarındaki ödenmiş sermayesinin tamamını karşılamaktadır.
d) Grup’un.TTK’nın 376’ncı maddesi uyarınca solo aktifleri arasında muhasebeleştirdiği “Dardanel”
markasının değerinin DRT Kurumsal Finans Danışmanlık Hizmetleri A.Ş. tarafından yapılan marka
değerleme çalışması sonucunda 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla düzenlenen 7 Mart 2014 tarihli Marka
Değerleme Raporu esas alınarak hazırlanan solo finansal tablolar. Sermaye Piyasası Kurulu’nun finansal
raporlama standartlarından tümüyle bağımsız olup. Sermaye Piyasası Kurulu’nun finansal raporlama
standartlarına göre hazırlanan finansal tabloların yerine geçmemektedir.
e) Grubumuzun faaliyetlerini sürdürdüğü Çanakkale’de kurulan fabrikasının bulunduğu arazinin mülkiyet
bedeli mevcut borçlarından düşülmek üzere 16.952.039 USD bedel karşılığında alacaklı bankalarımıza
devrolmuş olup, devir bedelinin libor+2,5 faiz oranı ile hesap edilecek faizi ile beraber 31 Aralık 2016
tarihine kadar ödenmesi halinde araziyi Grubumuzun geri alma hakkı vardır.
f) Grubumuzun 03 Şubat 2015 tarih ve 2015/04 sayılı Yönetim Kurulu Kararı ile sözkonusu arazinin sanayi
imarından konut imarına dönüştürülerek üzerinde konut ve yaşam projesi geliştirilmesi çalışmalarına
başlanmıştır. Bu çalışmalar sonucunda şu anda arazinin tadilat öncesi 15.000 ve 1/1000 ölçekli imar
planlarında “Sanayi alanı” olarak belirlenmiş olan parsellerin konut ve ticaret dokusu ile satılması, ayrıca
1/100.000 Ölçekli Çanakkale-Balıkesir Çevre Düzeni Planı’nda bölgenin “Kentsel Yerleşim Alanı” olarak
belirlenmesi nedeniyle plan tadilatı yapılmış ve arazi, “Konut, Ticaret ve Sosyal Kültürel Tesis Alanı” olarak
fonksiyonlandırılmıştır. Arazide halen yol terkleri , tevhid ve ifraz işlemleri ile konut, ticaret ve sosyal
kültürel tesis inşasını konu alan proje çalışmaları da devam etmektedir.
g) 31Aralık 2015 tarihi itibarıyla aktif değerlerin üzerinde sigorta yoktur (31 Aralık 2014: Yoktur).