Ġqtisadi və Siyasi Elmlər Jurnalı

134 
İqtisadi və Siyasi Elmlər Jurnalı. 
 
№ 4 (9) 2017 
To be more concrete, we can name these processes as  Globalization. 
The term Globalization occurred in the middle of 1980s, and it was linked 
with the name of T. Levit. The article published in 1983 by T. Levit was 
describing the structure of big and multicultural organization phenomena. 
The  idea  of  this  phenomenon  was  the  merging  of  markets  of  separate 
products in a single piece. As you can notice, the meaning of Globalization 
is  slightly  different  with  the  one  we  all  know.  R.  Robertson  was  the 
inventor of the today‘s Globalization meaning. He interpreted the meaning 
and  the  concept  in  the  separate  book.  In  general,  many  scientists  define 
globalization  as  a  social  process.  As  this  process  develops,  the 
geographical  boundaries  of  social  and  cultural  systems  are  erased  and 
gradually  population  gets  more  awareness  of  the  changes  happening. 
Under the Globalization in general, we meaning the western development 
model and this meaning are serving as a theoretical rationale for the single-
pole world. 
If we approach this term from the economic side, then it is possible to 
specify  some  basic  reasons  for  the  concept  of  globalization.  Especially 
following may be noted: 
1)  Expansion  of  the  relationships  and  geography  in  the  field  of 
international relations, perversion of financial markets, increasing power of 
transnational companies; 
2)  Continuation  of  technological  revolution  of  information  and 
communication; 
3)  Global poverty and beggary issues; 
4)  Environmental issues. 
As you can see, the economic reasons of globalization can be divided 
into two parts. First,  it deals  with  trade and transnational  companies, and 
the  second  are  the  measures  aimed  on  solving  global  problems.  Their 
solution also requires the removal of geographical and cultural boundaries. 
International  community  in  21
st
  century  came  to  realization  that  not  any 
social  problem  could  be  solved  by  individual  countries.  Is  it  –  pollution, 
environmental protection, water issues or etc. Only joint efforts can bring 
effective results. 
At  the  same  time,  the  globalization  process  throughout  the  world  is 
controversial. Because, as any process, globalization has both positive and 
negative  aspects.  Economically  one  of  the  most  significant  advantages  is 
the scale effect. In the context of globalization, manufacturers can save due 
to scale method. As with the development of globalization, products of the 
same  type  are  spread  in  almost  all  markets  and  as  relationships  between 

---

135 
İqtisadi və Siyasi Elmlər Jurnalı. 
 
№ 4 (9) 2017 
 
different  regions  become  tighter  logistics,  transportation  and 
communication costs reduce. Resulting into the increase of manufacturer's 
revenue and profits. Globalization also creates opportunity for the prices to 
be reduced. Apart from what we mentioned above, the main reason for this 
is  that  technology  becomes  cheaper  and  its  distribution  becomes  easier. 
Globalization  gradually  creates  conditions  for  the  economies  in  all 
countries  to  operate  according  to  the  same  rules.  With  that,  competitions 
between countries and transnational companies create opportunities for the 
implication  of  new  innovations.  In  the  result  there  is  an  increase  in 
production and salaries and respectively - the welfare of the population.  
For  reasons  mentioned  above,  main  components  of  the  domestic 
consumption  market,  -  demand,  supply,  price  and  competition  -  should 
now be explored not only within the framework of domestic economic, but 
also  within  the  international  economic  framework.  Since  now  the 
consumer market creates a wider space for the realization of commodity-
money  relations  [1].  The  development  of  globalization  and  free  trade,  as 
we  have  noted,  constitutes  the  formation  of  uniform  rules  of  business, 
formation of development concepts of existing consumer markets, and the 
acquisition of new professional knowledge. Therefore, significant changes 
are occurring in domestic consumer markets. Azerbaijan can be taken as an 
example.  As  examples  of  major  changes  in  the  Azerbaijani  domestic 
consumer market during the last ten years, we can show the following: 
1) Emergence of new management forms of business; 
2) Development of the network trade; 
3) Spread of the E-commerce; 
If we examine each point separately, we see following situation. In the 
development  of  modern  international  economic  relations  retail 
globalization  takes  an  important  place.  Retail  globalization  is  associated 
with  the  concentration  and  transposition  of  trade  capital.  According  to 
many studies, in the nearest future, commodities sold outside the countries 
will form the major part of the international sales. Experience tell us, that 
network  sales  can  hold  up  to  90%  of  the  country's  retail  sales.  The  main 
reason for this situation is that network trading has more advantages over a 
separate  shop.  For  example,  depending  on  the  scale,  merchants  can  offer 
conditions that are more favorable. At the same time, the scale effect also 
reduces costs. Thus, many scientists admit that global retail market factors 
affect  the  country's  economy.  On  the  one  hand,  foreign  retail  networks, 
which work in line with the most up-to-date standards come on the market, 
on the other hand, new technologies are attracted to the trading sector. As 

---