Meds final manusc sebe pdf

3.2. THE PROVINCIAL POLICY CONTEXT
65
the consumer.
Thus, in order to be effective, agricultural policies will need a range of
complementary policies in other domains – particularly in transport and
logistics.
The output and employment gains from expanding agricultural output
are very significantly extended if this can be accompanied by enhanced
backward and especially forward linkages. A number of agricultural prod-
ucts provide significant possibilities for further processing and the produc-
tion of downstream products – medicinal products from fynbos for example.
However, mere access to the raw material is unlikely to be sufficient to en-
sure further processing and the production of downstream products, more
particularly where there are global restrictions and tariffs on trading these
products in global markets.
Providing the right framework and incentives and securing market ac-
cess so as to encourage further processing and downstream activities is
clearly an area for trade and industrial policies that serve to complement
agricultural policies. The Departments of Agriculture and Economic De-
velopment will need to coordinate their activities particularly in regard to
the further development of agricultural commodities that have considerable
potential in global markets.
Finally, successful agricultural development in any particular area will
spur other activities through providing enhanced market demand and in-
comes. At the same time, successful agricultural development itself de-
pends, in important part, on the co-existence of other economic activities.
The volatility of farming and the long gap between expenditure and re-
turn make sources of off-farm income integral to the success of the farming
activity itself. Globally, there is a pronounced trend to agriculturalists be-
ing increasingly reliant on sources of off-farm income. This is true even of
larger well-established farmers – but is particularly the case for the smaller
less capitalised farmers. Thus, agricultural policy will need to be comple-
mentary to and complemented by policies to secure broader development
in the area – more particularly in the context where the PGWC seeks to
encourage new emergent farmers. In brief, agricultural policies to support
agricultural activities should be conceived of as an integral part of broader
policies for the designated region or area.
Of particular importance in
the Western Cape will be policies designed to enhance the development of

---

66
CHAPTER 3. POLICY ENVIRONMENT
tourism in the area.
The Social Capital Formation Strategy (SCFS)
There is increasing recognition in the literature of the importance of social
capital in aiding the processes of economic advance. Apart from gener-
ally limiting conflict and social instability, there are a number of ways in
which the development of social capital can enhance economic performance
– enabling collective action; promoting trust so as to reduce the costs of
economic transaction and the degree of risk; and facilitating networks that
share knowledge and information.
Many measures that proxy for social capital have been proposed – they
range from participation in the political processes to the extent of voluntary
groups and organisations. In the economic sphere the most widely utilised
indices relates to criminal activity. Crime impacts adversely on both current
operations and businesses investment and can be considered as an inverse
proxy for social capital.
The adverse effects of crime on business operations and investment arise
as a consequence of three factors – the direct loss through criminal activity;
expenditures undertaken in order to prevent crime; and extra-legal expen-
ditures undertaken to secure a service or to secure protection (corruption).
These are all measurable magnitudes. Moreover, crime is frequently
cited by businesses, particularly in developing countries, as a major factor
adversely affecting operations and investment. Thus, crime is a very useful
inverse proxy for social capital both because, unlike many other proxies for
the impact of social capital in the economic sphere, it is measurable and
in that, from the perspective of business and the economy, it is itself the
major mechanism through which social capital (or the lack of it) has an
impact.
In South Africa, a recent survey showed that 30% of firms cite crime as
a major or severe obstacle to doing business - lower than in Latin America,
but higher than in most other middle-income comparator countries. (Data
are drawn here from a yet unpublished survey of the investment climate
conducted by the World Bank for the Department of Trade and Industry)
1
.
1
The sample was 800 firms – 600 in manufacturing and 100 in each of trade and
construction - drawn from the metropoles of Cape Town, Durban, Johannesburg and
Cape Town.

---

3.2. THE PROVINCIAL POLICY CONTEXT
67
Crime and security considerations are one of the four major constraints on
business. At the median, for South African firms, the costs associated with
crime and security is 1.1% of sales (3% of value added; 5% of labour costs)
and at the 75% percentile 3% of sales. While lower than Latin American
countries, it is higher than other developing countries. In Cape Town, 29%
of firms cite crime and security as a major or severe obstacle to doing
business. Losses associated with crime and security tend to be higher than
for the other major metropoles, with particularly heavy losses amongst the
75% quartile amongst SMEs (5% of sales) and large firms (4% of sales).
More broadly considered, crime rates in the Western Cape are extremely
high.
The murder rate is the worst of all of the Provinces; residential
burglaries are almost twice the national average and reported child abuse
is more than twice the national average.
2
The most critical input that the Social Capital Formation Strategy in
the Western Cape can make to economic development would be to reduce
the costs that crime and security impose on business. This is measurable
and a clear baseline that allows for comparison between Cape Town and
other metropolitan areas, and comparisons outside of South Africa. From
an economic perspective, changes in the costs of crime and security would be
an important indication of the contribution of the Social Capital Formation
Strategy to economic development.
In terms of the contribution of the economy to social capital formation,
a well-functioning and growing economy is clearly a significant positive spur
providing growing opportunities and enhancing ‘the stake’ that people feel
in the system. The more widespread and inclusive the economic opportu-
nities, the greater the positive impacts on social capital.
However, policies designed to enhance economic activity can have a fur-
ther direct impact on social capital formation. The industrial policy liter-
ature draws attention to the significance of sector-wide organisations as an
important factor in securing policy coherence and success. Such sector-wide
bodies play a significant role – in securing policy ‘buy-in’ from business and
in the design and implementation of policies. This is reflected in a number
of the MEDS reports. Where such regionally representative organisations
exist and have competency and legitimacy, government policy will often
look to such associations to take initiatives that it would then facilitate
2
Data cited in Provincial Treasury, 2005:256)

---