lizinqverənin qarşılaşdığı yüksək risklərə və əlavə xərclərə görə operativ lizinqdə
lizinq ödəmələrinin
dərəcəsi bir qayda olaraq maliyyə lizinqində olduğundan yüksək olur; lizinqverən öz seçimi əsasında
əmlak əldə edir, sonra isə lıomiıı omlaka lizinq miiqavilosi əsasında ehtiyacı olan lizinqalanı tapır.
Məhz bununla bağlı olaraq həmin lizinq sövdələşməsi bağlanan anda bazarda yüksək tələbin olduğu
əmlakı seçmək problemi mövcud olur. Ona görə də belə məqamda lizinqverən əvvəlcədən bazarda
mövcud olan tələb və təklifı mütləq öyrənməlidir. Bu halda səhv qərar qəbul olunması və onun
nəticəsi olaraq zərərlərə yol verilməsi riski çox yüksək olıır.
Fəaliyyətdə olan müəssisə gələcək inkişaf üçün maliyyə rcsurslarının çatışmazlığı ilo qarşılaşdıqda,
qayıdan lizinqə
diqqət yetirməsi məqsədəuyğundıır. Mahiyyətinə görə bu, maliyyə lizinqinin bır
formasıdır. Lizinqin bu forması adətən aşağıdakı halda istifadə edilir:
Miiəssisə müəyyən məbləğdə avadanlığa və digər əsas vəsaitlərə malik olur. Lakin maliyyə
resurslarının çatışmazlığını lıiss cdir. Belə olduqda həmin müəssisə əmlakının bir hissəsini
ıxtisaslaşmış lizinq şirkətlərinə və ya kommersiya banklarımn aid şöbələrinə satırlar.
Sonuncular
aldıqlan əmlakı elə həmin
müəssisəyə lizinqə
verirlər. Nəticədə lizinqalan müəssisə müvəqqəti olaraq
böyük məbləğdə sərbəst pul
vəsaitlərinə malik olur, həmin vəsaitləri
digər maliyyə problemlerinin
helline yönəldirlar. Sonru lizinqaiana müqavilənin müddəti qurtarana kimi həmin əmlakı almaq
imkanı verilir.
Təcrübədə lizinqin daxili və beynəlxalq formaları da tətbiq edilir:
Daxili lizinq - lizinqin bu formasmda iştirakçılar hamısı bir ölkə daxilində fəaliyyət göstərirlər.
Beynəlxalq lizinq - lizinqin bu formasında iştirakçılar müxtəlif ölkələrdə fəaliyyət göstərirlər.
Lizinq sövdələşmələrinin iqtisadi səmərəsi bu əməliyyatın düzgün təşkil olunmasından asıhdır.
Maiiyyə lizinqində ilkin olaraq gələcəkdə lizinqalan lizinq şirkətinə və ya bankın aid şöbəsinə ərizə
ilə müraciət edərşk gələcəkdə əməliyyat barəsində bəzi məlumatları - lizinq əmlakı haqqmda,
potensial lizinqverən haqqında, lizinq sövdəsinin müddəti və s. onlara bildirir.
Lizinqverən ilkin məlumatlar əsasında lizinqverənin maliyyə vəziyyətini, ödəmələri həyata keçirmək
və kredit qabiliyyətliliyini
tohlil edir, həınin dövrdo lizinq ənılakı vasitəsilə həyata keçirilən xidmətə
olan tələbatı qiymətləndirir, müqavilənin müddetini, ödəmələrin mütəmadiliyini, əmlakm dəyərini və
sövdələşmənin nəticələrinə təsir edə biləcək bu kimi digər amil və şərtlər nəzərdən keçirilir. Belə
təhlillərin nəticəsi qənaətbəxş olduqda iştirakçı tərəflər əmlakın göndərilməsi, verilməsi
müqaviləsinin və lizinq razılaşmasmın rəsmiləşdirilməsini həyata keçirirlər. Bu sənəddə tərəflərin
hiiquq və vəzifələri əks etdirilir.
Müqavilənin mühüm elementlərindən biri də lizinq ödomələridir. Müqavilə bağlanmasmda mühüm
məsələlərdən biri də mümkün riskiərin sığorta olunmasıdır. Müqavilənin şərtlərindən, yəni tərəflərin
razılaşmasmdan asılı olaraq bu xorclor ya lizinqverən ya da lizinqalan tərəfındən ödənir. İstənilən
halda bu və ya digər tərofin əlavə xərcləri lizinq ödəmələri müəyyən edilərkən nəzərə alımr.
Lizinq ödəmələrinin səviyyəsinə bir çox amillər təsir
edir:
lizinq obyektinin dəyəri, onun
amortizasiya müddəti, lizinqin tipi və müddəti, lizinq üzrə ödəmələrin qrafiki, lizinqin şərtləri,
əmlakın qalıq dəyəri ilə alınması
mümkünlüyü, kredit resurslarının dəyəri, müəyyən edilmiş vergilərin
səviyyəsi, əlavə dəyər vergisinin həddi, beynəlxalq lizinqdə isə əlavə olaraq gömrük rüsumları. Bütün qeyd
olunanlar nəzərə alınmaqla son nəticədə lizinq ödəmələrinin tərkibinə aşağıdakılar daxil edilir:
müqavilənin fəaliyyətdə olduğu bütün dövr ərzində amortizasiya ayırmaları;
verilmiş kredit resurslarmn görə lizinqverenin komisyon haqları (mükafatları);
müqaviləyə uyğun olaraq lizinqverənin əlavə xidmətlərinə görə haqq;
lizinqverənin xüsusi vəsaitləri çatışmadıqda borc vəsaitlərdən istifadə
etdiyinə görə kompensasiya
ödəmələri; müqavilo ilə əmlakın alınması nəzərdə tutulduqda əmlakın doyori, oııun qalıq doyoı i iso
pay şoklində lizinq ödəməsinə daxil edilir.'
Tərəflər arasında bağlanmış müqaviləyə uyğun olaraq əmlakı göndərən onu lizinqalana verir. Tərəflər arasında
bu barədə akt tərtib olunur.
Lizinq əməliyyatlarmın tətbiqinə və onun genişləndirilməsinə əsaslı surətdə şərait yaradan onun iştirakçıları
üçün müəyyən edilmiş vergi güzəştləri sistemidir. Vergi güzəştlərinin tətbiq edilməsi lizinq əməliyyatlarmın
aparılması üçün güclü stimul yaradır.
Azorbaycan Respublikasmda li/.inq xidmətini heyata keçirən müəssisələr üçün dövlət tərəfındən
müvafıq qaydada güzəştlər tətbiq olunması halı “Lizinq xidməti haqqında Azərbaycan
Respublikasının Qanunu”nun 12-ci maddəsində öz əksini tapmışdır. Lakin ölkə ərazisində lizinq
KitabYurdu.az
242
xidmətinin həyata keçirilməsinin hələ ki konkret mexanizmi olmadığından bu məsələ tam
işlənməmiş və qeyri - yetkin formadadar.
Avropanın bir çox ölkolorindo, o cümlədən Rusiya Federasiyasının qanunvcriciliyində aşağıdakı
güzəştlər nəzərdə tutulmuşdur. Lizinqverənlər maliyyə
lizinqi üzrə, icra müddəti 3 ildən çox olmayan
müqavilolər əsasında əldə etdikləri monfəət vergisindən azad olunurlar.
Maliyyə lizinqi ilə məşğul olan və bu əməliyyatları kreditləşdirən kommersiya banklan bu
əməliyyatlar üzrə mənfəət vergisindən, əməliyyatlar uzunmüddətli xarakter daşıdıqda isə 3 il
müddətədək uməliyyatların nəticəsi üzrə vergidən azad olunurlar.
Veıgi güzəştlori sistemi tizro lizinqalanlara da müəyyən güzəştlər verilir. Onlara əmlak vergisinin
həcmini azaltmağa (lizinq əmlakı müqavilə müddətində lizinqalanın balansınm aktivində əks
etdirilir),
lizinq ödəmələrini məhsulun, xidmətlərin, görülən işlərin maya dəyərinə aid etməyə və bu
yolla mənfəətdən vergini azaltmağa icazə verilir.
Qeyd olunanlarla yanaşı lizinq əmlakını satan və ya göndərən təşkilatlar da lizinqdən səmərə alır öz
fəaliyyətləri üçün maraq yaradırlar. Çünki lizinq nəticəsində onlar öz istehsal imkanlarınj və
məhsulun satış bazannı genişləndirməyə nail olur, ehtiyat hissələrinin satışından əlavə gəlir
mənbələri yaratmağa, lizinq əmlakmm buraxılış-nizamlama işləri, üzrə
məsləhətlər vermək və yerinə
yetirmək, texniki xidməti və cari təmiri yerinə yetirmək imkanları əldə edir.
Beynəlxalq təcrübədə lizinq əməliyyatlannm inkişaf dinamikasmı müəyyən edən amillərdən biri bu
əməliyyatlann iştirakçılar üçün nə dərəcədə cəlbedici, vacib, zəruri olmasıdır. Buııun üçün
aşağıdakılar nezərdən keçirilməlidir.
Lizinqalaniar üçün lizinq əməliyyatları uzunmüddətli baıık kreditləşməsindən fərqli olaraq müəyyən
üstünlüklərə malikdir:
•
xüsusi, özünəməxsus vəsaitlər yayındırmamaqla əldə olunmuş əmlakın bütövlükdə
kreditləşdirilməsi;
bu əməliyyatlarda vergiqoyma və amortizasiya ayırmaları üzrə güzəştlərin tətbiqi;
•
avadanlıqların köhnəlməsi və digər risklərin Iizinqverənin üzərinə düşməsi;
•
bank kreditləşməsi prosesindən fərqli olaraq Iizinq əməliyyatlarında daha çevik razılaşmanm
mümkün olması;
liziııq əməliyyatlarında çox cüzi cari məsrəflər hesabına daha çox avadanlıq, nəqliyyat vasitələri və digər
əmlak əldə elmok miimkündür. Digor hailarda (məsələn, bu əmlakı aldıqda) onun üçün xeyli məbləğdə
vəsaitlər lazım olur;
Ii/,iıi(| omnliyyatında, l
liu iistünlüklərlə yanaşı lizinqin lizinqalanlar üçün çatışmaz cohotlori də vardır:
adi kreditləşmə prosesindən fərqli olaraq lizinqin daha yiiksək dəyərə malik olması;
inflyasiya nəticəsində lizinq ödəmələrinin artması ilə bağlı olan itkilərin çoxalması;
omlakın mənəvi cəhotdon köhnolmosinə
baxmayaraq lizinq
ödomələri həcminin müqavilə müddətinin
sonuna
kimi doyişməz saxlanması.
Lizinq əməliyyatlarınm aparılnrası
banklar
üçün
səmərəli ııoiico veron fəaliyyət sahosidir. Bıı
əməliyyatlar
nəticəsində
lıaııklar investisiyalar iiçiin yeni poliqonlar
axtarıb tapır,
ıı/.uıımüddotli lizinq əmoliyyatlarında
banklar sabit gəlir monbəyi əldə edir, vergiyə cəlb olunmada güzəştlərdən istifadə edir, bunun nəticəsində
özünün maliyyə potensialını artıra bilir. Banklarda lizinq əməliyyatlarına maraq yaradan bir sıra amillər Ibslin
ovvolində baxılmışdır.
Biitiin bu qeyd olunanlarla yaııaşı yaddan çıxarmaq olmaz ki, lizinq əməliyyatları yüksək səviyyəli risklərlə
bağhdır. Onun soviyyosi opcrativ lizinqdə dalıa da yüksəkdir. Eyni zamanda lizinq biznesin kapitaltutumlu
formasıdır. Buna görə də lizinq şirkətləri böyük məbləğdo borc vəsaitləri cəlb etməkdə maraqlıdırlar.
Qeyd olunanları təhlil etdikdə
bclo bir nəticəyə
gəlmək
olur ki, bankların lizinq əməliyyatları ilo tokcə
bilavasitə, yəni lizinq şöbəsi və ya xüsusi idarə yaratmaqla deyil, həm
də
birbaşa məşğul olması da yüksək
səmərə verir. Belə bir hal banklara lizinq şirkətlərini kreditləşdirməyə, xüsusi törəmə müəssisələri yaradaraq
öz fəaliyyət dairəsini genişləndirməyə, lizinqin miixtəlif formalarım tətbiq etməyo, onun tətbiqi sərhədlərini
genişlondirməyə imkan verir.
KitabYurdu.az
243